国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金
基金料理东说念主：国投瑞银基金料理有限公司
基金托管东说念主：中原银行股份有限公司
申诉送出日历：二〇二五年三月二十九日
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
基金料理东说念主的董事会、董事保证本申诉所载贵府不存在伪善纪录、误导性讲述或重
大遗漏，并对其内容的确切性、准确性和完好性承担个别及连带的法律包袱。今年度报
告已经三分之二以上落寞董事署名本旨，并由董事长签发。
基金托管东说念主中原银行股份有限公司根据本基金合同端正，于 2025 年 3 月 28 日复核
了本申诉中的财务方针、净值表现、利润分拨情况、财务司帐申诉、投资组合申诉等内
容，保证复核内容不存在伪善纪录、误导性讲述或者紧要遗漏。
基金料理东说念主承诺以淳厚信用、勤勉尽责的原则料理和诓骗基金财富，但不保证基金
一定盈利。
基金的过往事迹并不代表其异日表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔
细阅读本基金的招募讲明书偏执更新。
本申诉中财务贵府已经审计。安永华明司帐师事务所(特殊庸碌合伙)为本基金出具
了尺度无保属认识的审计申诉，请投资者看重阅读。
本申诉期自 2024 年 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。
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§2 基金简介
国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券
基金称号
投资基金
基金简称 国投瑞银顺和一年定开债发起式
基金主代码 014965
交易代码 014965
基金运作款式 契约型、以如期绽开款式运作
基金合同告成日 2022 年 5 月 31 日
基金料理东说念主 国投瑞银基金料理有限公司
基金托管东说念主 中原银行股份有限公司
申诉期末基金份额总额 3，010，144，027.77 份
基金合同存续期 不如期
本基金在严格贬抑风险的基础上，通过积极主动的投而已理，力
投资场所
争为投资东说念主终了杰出事迹相比基准的投资事迹。
弧线。本基金基于平衡收益率弧线，野心不同财富类别、不同剩
余期限债券品种的预期逾额申诉，并对预期逾额申诉进行排序，
得到投资评级。在此基础上，卖出里面收益率低于平衡收益率的
债券，买入里面收益率高于平衡收益率的债券。
投资策略
摄取策略、个券摄取策略和信用债投资策略。在不同的时期，采
用以善策略对组合收益和风险的孝顺不尽同样，具体吸收何种策
略取决于债券组合允许的风险进程。
刊行条件、标的财富的组成及质地、提前偿还率等多种因素影响。
本基金将在基本面分析和债券市集宏不雅分析的基础上，以数目化
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模子细目其内在价值。
风险料理的前提下，以套期保值为宗旨，限度诓骗国债期货等金
融繁衍品。
研究和投而已理陶冶，评估债券价钱与内在价值偏离幅度是否可
靠，据此构建债券投资组合。
事迹相比基准 中债详尽指数收益率
本基金为债券型基金，风险与预期收益高于货币市集基金，低于
风险收益特征
羼杂型基金和股票型基金。
式样 基金料理东说念主 基金托管东说念主
国投瑞银基金料理有限公
称号 中原银行股份有限公司
司
姓名 王明辉 朱绍纲
信息流露
预计电话 400-880-6868 （010）85238309
负责东说念主
电子邮箱 service@ubssdic.com zhzsg@hxb.com.cn
客户做事电话 400-880-6868 95577
传真 0755-82904048 010-85238680
上海市虹口区杨树浦路168 北京市东城区开国门内大
注册地址
号20层 街22号（100005）
深圳市福田区福华一起119 北京市东城区开国门内大
办公地址
号安信金融大厦18楼 街22号（100005）
邮政编码 518046 100005
法定代表东说念主 傅强 李民吉
本基金摄取的信息流露报纸称号 《证券时报》
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登载基金年度申诉正文的料理东说念主
http://www.ubssdic.com
互联网网址
基金年度申诉备置地点 基金料理东说念主及基金托管东说念主住所
式样 称号 办公地址
安永华明司帐师事务所（特殊
司帐师事务所 中国 北京
庸碌合伙）
深圳市福田区福华一起 119 号安信金
注册登记机构 国投瑞银基金料理有限公司
融大厦 18 楼
§3 主要财务方针、基金净值表现及利润分拨情况
金额单元：东说念主民币元
（基金合同告成
日）至 2022 年 12
月 31 日
本期已终了收益 97，996，531.83 105，932，378.71 59，780，082.12
本期利润 165，259，011.97 125，625，568.58 43，847，709.08
加权平均基金份额本期
利润
本期加权平均净值利润
率
本期基金份额净值增长
率
期末可供分拨利润 40，508，839.20 46，664，411.51 25，406，925.19
期末可供分拨基金份额 0.0135 0.0133 0.0055
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利润
期末基金财富净值 3，117，276，232.17 3，559，941，094.81 4，635，602，897.39
期末基金份额净值 1.0356 1.0142 1.0055
基金份额累计净值增长
率
注：1、本期已终了收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价
值变动收益）扣除预计用度和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已终了收益加上
本期公允价值变动收益。
现部分的孰低数（为期末余额，不是当期发生数）。
购赎回费、基金转化费等），计入用度后践诺利润水平要低于所列数字。
事迹相比
份额净值 事迹相比
份额净值 基准收益
阶段 增长率标 基准收益 ①－③ ②－④
增长率① 率尺度差
准差② 率③
④
往常三个月 2.34% 0.08% 2.23% 0.09% 0.11% -0.01%
往常六个月 2.80% 0.08% 2.50% 0.10% 0.30% -0.02%
往常一年 5.15% 0.07% 4.98% 0.09% 0.17% -0.02%
自基金合同
告成起于今
注：本基金的事迹相比基准为：中债详尽指数收益率。
率变动的相比
国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金
份额累计净值增长率与事迹相比基准收益率的历史走势对比图
(2022 年 5 月 31 日至 2024 年 12 月 31 日)
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金
自基金合同告成以来基金净值增长率与事迹相比基准收益率的对比图
注：本基金合同于 2022 年 5 月 31 日告成，合同告成当年按践诺存续期野心，不按
通盘当然年度进行折算。
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单元：东说念主民币元
每10份基
现款局势披发 再投资局势披发 年度利润分拨
年度 金份额分 备注
总额 总额 算计
红数
算计 0.560 208，869，434.98 - 208，869，434.98 -
§4 料理东说念主申诉
国投瑞银基金料理有限公司（以下简称"公司"）前身为中融基金料理有限公司，经
中国证券监督料理委员会批准，于 2005 年 6 月 8 日合股成立，注册本钱 1 亿元东说念主民币。
公司是境内第一家外方抓股比例达到 49%的合股基金公司，公司鼓吹为国投泰康相信有
限公司（国度开发投资公司的控股子公司）及瑞士银行股份有限公司（UBS AG）。公司
领有完善的法东说念主治理结构，建立了有用的风险料理及贬抑架构，以"诚信、转换、包容、
客户关心"当作公司的企业文化。公司目下已建立较为完好的家具线，家具涵盖股票型、
羼杂型、债券型、货币型、指数型、QDII 型、FOF 型、商品型等类型，为投资者提供
千般化摄取，满足不同风险偏好的投资需求。
任本基金的基金司理
证券从业
姓名 职务 （助理）期限 讲明
年限
任职日历 离任日历
基金司理，中国籍，香港大学
工商料理学硕士。16 年证券
本基金
从业经历。2009 年 6 月至 2013
李鸥 基金经 2022-05-31 - 16
年 10 月任国投瑞银基金料理
理
有限公司交易员，2013 年 11
月至 2015 年 3 月任大成基金
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料理有限公司交易员。2015
年 4 月起加入国投瑞银基金
料理有限公司任专户投资部
固定收益投资司理，2018 年 7
月转入国际业务部任 QDII 专
户投资司理，2019 年 4 月转
入固定收益部，2019 年 11 月
个月如期绽开债券型发起式
证券投资基金及国投瑞银顺
臻纯债债券型证券投资基金
基金司理，2020 年 11 月 7 日
起兼任国投瑞银顺达纯债债
券型证券投资基金基金司理，
瑞银顺和一年如期绽开债券
型发起式证券投资基金基金
司理，2022 年 11 月 15 日起
兼任国投瑞银顺晖一年如期
绽开债券型发起式证券投资
基金基金司理，2023 年 7 月
个月如期绽开债券型证券投
资基金基金司理，2024 年 8
月 7 日起兼任国投瑞银和泰 6
个月如期绽开债券型发起式
证券投资基金基金司理，2024
年 12 月 25 日起兼任国投瑞银
顺恒纯债债券型证券投资基
金基金司理。曾于 2019 年 12
月 26 日至 2021 年 4 月 16 日
期间担任国投瑞银顺业纯债
债券型证券投资基金基金经
理，2019 年 11 月 8 日至 2022
年 1 月 27 日历间担任国投瑞
银顺祺纯债债券型证券投资
基金基金司理，2021 年 1 月 9
日至 2022 年 1 月 27 日历间担
任国投瑞银顺恒纯债债券型
证券投资基金基金司理，2024
年 3 月 27 日至 2024 年 10 月
投资基金基金司理。
敬夏玺 本基金 2022-06-14 - 15 基金司理，中国籍，中央财经
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基金经 大学金融学硕士。15 年证券
理 从业经历。2010 年 7 月至 2011
年 7 月期间任工银瑞信基金
料理有限公司交易员，2011
年 7 月至 2016 年 5 月任融通
基金料理有限公司投资司理，
新疆前海联结基金料理有限
公司固收基金司理， 2021 年
有限公司固定收益部。2022
年 4 月 13 日起担任国投瑞银
新增长纯真配置羼杂型证券
投资基金及国投瑞银新机遇
纯真配置羼杂型证券投资基
金基金司理，2022 年 6 月 14
日起兼任国投瑞银顺和一年
如期绽开债券型发起式证券
投资基金基金司理，2022 年 7
月 12 日起兼任国投瑞银顺熙
一年如期绽开债券型发起式
证券投资基金基金司理，2022
年 8 月 16 日起兼任国投瑞银
顺达纯债债券型证券投资基
金基金司理，2023 年 3 月 7
日起兼任国投瑞银顺立纯债
债券型证券投资基金基金经
理，2023 年 3 月 15 日起兼任
国投瑞银顺意一年如期绽开
债券型发起式证券投资基金
基金司理，2024 年 3 月 13 日
起兼任国投瑞银启源利率债
债券型证券投资基金基金经
理，2024 年 5 月 17 日起兼任
国投瑞银顺成 3 个月如期开
放债券型证券投资基金基金
司理，2024 年 9 月 12 日起兼
任国投瑞银启晨利率债债券
型证券投资基金基金司理。曾
于 2021 年 12 月 31 日至 2023
年 7 月 26 日历间担任国投瑞
银顺银 6 个月如期绽开债券
型发起式证券投资基金基金
司理，于 2022 年 7 月 20 日至
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
投瑞银安智羼杂型证券投资
基金基金司理。
注：任职日历和离任日历均指公司作出决定后看重对外公告之日。证券从业年限计
算尺度折服中国证监会《证券基金策划机构董事、监事、高等料理东说念主员及从业东说念主员监督
料理办法》中对于证券基金从业东说念主员范围的预计端正。
在申诉期内，本基金料理东说念主遵守《证券法》、
《证券投资基金法》偏执系列法例和本
基金《基金合同》等联系端正，本着信守诚信、审慎勤勉，诚笃尽责的原则，为基金份
额抓有东说念主的利益料理和诓骗基金财富。在申诉期内，基金的投资决策范例，基金运作合
法合规，莫得损伤基金份额抓有东说念主利益的行动。
料理东说念主依据证监会《证券投资基金料理公司平正交易轨制领导认识》的要求，制定
了平正交易料理预计的《平正交易料理端正》、《交易料理办法》、《格外交易料理端正》
等系列轨制，并建立和完善了相应的贬抑次第和业务历程。
料理东说念主平正交易料理坚抓以下原则：
料理东说念主联系平正交易贬抑轨制的要点如下：
性和客不雅性，确保在公司内建立适用于统统投资组合的平正交易环境。
里面证券分拨等统统投而已理行径，同期涵盖研究分析、授权、投资决策、交易扩充、
事迹评估等投而已理行径预计的各个设施。
证各投资组合投资决策相对落寞性的同期，确保其在获取投资信息、投资提议和实施投
资决策方面享有平正的契机。
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技艺技能等保证平正交易原则的终了，同期通过监察稽核，过后分析及信息流露来加强
对平正交易的监督。
料理东说念主联系平正交易贬抑方法的要点如下：
行预计的信息料理系统，充分阐述系统的自动贬抑功能，根据平正交易料理的要求，在
系统中成立相应业务流转规章、贬抑阀值或者触发机制，对触及阀值的行动视情况分别
采取警戒、强制不容等贬抑次第或对特定业务自动扩充必要的后续历程。如：稳妥交易
条件的不同投资组合的同向交易指示在交易系统中强制吸收平正委用功能进行交易，内
部研究申诉在研究系统中仍是发布会自动推送到统统基金司理、投资司理，贬抑阀值的
修改必须经风险料理部通过系统进行复核并点击本旨才能告成等。
业务行径，通过建立明确的业务国法和历程，在要津贬抑点采取双东说念主复核或集体决策等
贬抑机制，通过分别对贬抑事项签署认识并规章流转的要求，终了对要津业务风险的管
理。如：以公司口头进行的一级市集申购放弃分拨，需要经过严格的平正性审核，由交
易部负责东说念主、运营部负责东说念主、风险料理部负责东说念主以及投资组合司理共同证据对分拨放弃
无异议并签署后才为有用。
别在交易过程中、日中、算帐后春联系平正交易国法的扩充情况进行监控，并按既定的
申诉要求实时揭示违背端正的情况，监督督促平正交易轨制的扩充。如：交易部对同样
投资司理料理不同投资组合指示期间差的监督，风险料理部对日中不同组合交易同样证
券的价差分析以及运营部对银行间指示要素和签署情况的查验等。
公司扩没收正交易的情况进行专项稽核，风险料理部分别于每季度和每年度对公司料理
的不同投资组合的全体收益率各别、分投资类别（股票、债券）的收益率各别进行分析，
对连续四个季度期间内、不同期间窗下（如日内、3 日内、5 日内）公司料理的不同投
资组合同向交易的交易价差进行分析。通过过后的专项稽核和如期分析，发现贬抑薄弱
设施或交易价各别常，将再行核查公司投资决策和交易扩充设施的里面贬抑，针对潜在
问题完善平正交易轨制和历程。
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体平正交易轨制扩充情况以及格外交易行动专项讲明，接受社会监督。公司如期接受外
部审计的查验，平正交易料理一直是外部审计的重心之一。基金评价机构在开展基金评
价业务时，将平正交易轨制的完善进程、扩充情况及信息流露当作评价内容之一。公司
每季度会向证监会申诉经投资组合司理、督察长、总司理签署后的平正交易轨制扩充情
况，并对特定财富料理业务与证券投资基金之间的事迹相比、格外交易行动作念专项讲明。
公司里面稽核或如期分析中发现平正交易料理中的格外问题，也将在向证监会报送的监
察稽核季度申诉和年度申诉中作念专项讲明。证监和会过现场查验和非现场监管等款式，
也会对公司平正交易轨制的扩充情况进行查验和分析，并会同证券交易所等对公司格外
交易行动进行监控。对于发现的叛逆正交易和利益运输行动，将照章采取预计监管次第。
本申诉期内，料理东说念主通过轨制、历程和技艺技能保证了平正交易原则的终了，确保
本基金料理东说念主旗下各投资组合在研究、决策、交易扩充等各方面均得到平正对待，通过
对投资交易行动的监控、分析评估和信息流露来加强对平正交易过程和放弃的监督，形
成了有用地平正交易体系。本申诉期，本基金料理东说念主各项平正交易轨制历程均得到细密
地贯彻扩充，未发现有在违背平正交易原则的平静。
申诉期内，料理东说念主于每季度和年度对公司料理的不同投资组合的全体收益率各别、
分投资类别（股票、债券）的收益率各别进行分析，对连续四个季度期间内、不同期间
窗下（如日内、3 日内、5 日内）公司料理的不同投资组合同向交易的交易价差进行分
析。今年度同向交易价差专项分析的情况如下：
溢价率进行分析，对两两组合同向交易成交价钱均值的溢价率是否趋近于零进行 T 熟习，
熟习在 95%的的确水平下，价钱均值的溢价率趋近于零是否存在熟习欠亨过的情况。
劣进行相比，区分买优、卖优、买次、卖次等情况分别分析两两组合在期间内交易时是
否存在显贵优于另一方的格外情况。
分两两组合进行利益运输的模拟测算，查验在往常四个季度内，是否存在显贵格外的情
况。
熟习分析放弃流露，公司料理的统统投资组合，在往常连续四个季度内未发现有在
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违背平正交易原则的情况。
本基金于本申诉期内不存在格外交易行动。
基金料理东说念阁下理的统统投资组合在本申诉期内未出现参与交易所公开竞价同日反
向交易成交较少的单边交易量跨越该证券当日总成交量 5%的交易情况。
时央行加大了货币策略操作力度，流动性保抓充裕，全年降准 1%，降息 30BP，指引 5
年贷款 LPR 利率下行 60BP，裁减了全社会融资成本。本基金全年保抓一定的杠杆和久
期水平，积极支吾市集的变化，动态诊疗组合的结构和久期，在收益率完全水平较低的
时候限度加多中永久利率债的交易频次。
铁心本申诉期末，本基金份额净值为 1.0356 元。
本申诉期份额净值增长率为 5.15%；
本申诉期同期事迹相比基准收益率为 4.98%。
瞻望 2025 年，债券市集收益率完全水平较低，预计能获取的票息收入较客岁大幅
裁减，异日可能需要裁减纯债基金的收益预期，但在央行货币策略取向限度宽松的大背
景下，收益率可能还会在较低的位置抓续一段期间，因此在保抓多头念念维的同期需加大
组合操作的纯真性，组合的杠杆和久期需愈加积极的随市集诊疗。
本基金料理东说念主高度醉心风险贬抑，充分阐述监察稽核使命的作用，栽植监察稽核工
作的有用性，为公司业务范例运作提供保证和相沿，确保公司的业务运作能切实贯彻执
行法律、法例和公司内控轨制。本基金料理东说念主充分坚定到投资业务范例化的迫切性，秉
承瑞银集团醉心风险醉心料理的风控作风："将风险纳入全面、系统的料理历程中，以
风险料理促业务发展"，建立和完善风险料理体系，应用国际先进的风险料理系统，在
公司实行多档次全场所的风险料理，围绕业务风险点建立事先、事中、过后的风险贬抑
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次第，除开展日常的贬抑和监管使命外，还重快慰排对投而已理、平正交易料理以及研
究相沿、投资决策、交易扩充等中枢业务的料理使命开展专项自查，并对其它预计业务
也安排了专项查验，力求使公司的料理次第健全、有用。
本基金料理东说念主对公司投而已理等迫切业求实行事先、事中庸过后全程监督，多设施
贬抑，分别示例先容如下：
事先审查审核：充分利用信息系统，将联系法律法例、基金合同和公司端正的各式
投资不容、投资限定和定量化监控方针在交易系统中进行阀值成立，基金投资如果超出
限定，系统将拒却扩充指示并实时教唆；在公司办公系统中建立研究申诉质地贬抑、股
票相差库诊疗、交易敌手授信、询价、一级市集申购、投资授权、紧要决策等惯例性投
研交预计的历程贬抑次第，明确审核东说念主员以及审核包袱，预计业务必须经过预先端正的
审批标准后才能扩充；相等规性的业务，公司在严慎研究并细目业务风险贬抑次第后执
行；基金合同、招募讲明书（更新）、基金如期申诉、临时申诉等对外皮露的信息文稿，
在对外发布前必须经过法律合规部、信息流露负责东说念主和督察长的正当合规性审查。
事中实时监控：成立监控岗亭进行风险贬抑，按照法律法例、家具合同以及公司规
定，对基金司理的投资指示进行审查，发现罪人违纪和越权行动，有权拒却扩充并实时
上报。借助系统对基金投资交易行动进行监控，并通过业务审批历程，对基金投资的关
键设施实行实时监控，对银行间等特殊交易行动进行监控，并扩充格外问题的实时申诉
机制。
过后查验督促：总结和总结历史交易行动，对可能存在的格外行动进行教唆；采取
现场与非现场稽核相结合的款式对基金投资进行查验，非现场稽核主若是通过野心计系
统如期对交易行动进行巡视，从均分析是否有违纪交易行动，现场稽核主若是对公司各
业务设施进行如期的例行查验和专项查验，并对主要业务部门及重心业务设施进行查验，
发现问题将实时申诉并监督整改。
本基金料理东说念主严格按照中国证监会预计端正以及基金合同对于估值的约定，在稳妥
企业司帐准则要求下对基金所抓有的投资品种进行估值核算。本基金料理东说念主成立估值委
员会，当作公司肃肃和贬抑旗下组合估值业务风险的议事决策机构。
本基金的日常估值标准通常由运营部具体负责，并经托管东说念主查对质据。
本基金的特别估值标准由估值委员会、运营部及预计部门共同参与完成。运营部负
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责与预计部门里面协商，负责与托管东说念主和司帐师协商交流估值业务预计事宜，并将联系
信息及材料报送估值委员会；估值委员会应详尽议论各方面的认识和提议，并按照联系
议事国法筹商审议作念出决议；运营部负责具体扩充估值标准，履行预计的信息流露义务；
法律合规部负责进行合规审核。
本基金托管东说念主依照法律法例审阅本基金料理东说念主吸收的估值原则及技艺，并复核、审
查基金财富净值和基金份额申购、赎回价钱。
截止申诉期末，本基金料理东说念主已与中债金融估值中心有限公司、中证指数有限公司
建立业务融合关系，由其按约定提供预计债券品种、通顺受限股票的估值参考数据。
本申诉期内，参与估值历程各方之间无紧要利益龙套。
本基金本期已终了收益为 97，996，531.83 元，期末可供分拨利润为 40，508，839.20 元。
申诉期内本基金共实施 3 次收益分拨，累计分拨 97，804，604.17 元，每 10 份基金份额分
红 0.300 元。
本申诉期本基金的利润分拨稳妥法律法例的预计端正和《基金合同》的约定。
无。
§5 托管东说念主申诉
申诉期内，本基金托管东说念主严格遵守《中华东说念主民共和国证券投资基金法》偏执他联系
法律法例、基金合同和托管契约的端正，尽责尽责地履行了托管东说念主应尽的义务，不存在
任何损伤基金份额抓有东说念主利益的行动。
申诉期内，基金料理东说念主在投资运作、基金财富净值野心、利润分拨、基金用度开支
等方面，好像遵守联系法律法例，未发现有损伤基金份额抓有东说念主利益的行动。
托管东说念主以为，由基金料理东说念主编制并经托管东说念主复核的本基金国投瑞银顺和一年如期开
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
放债券型发起式证券投资基金申诉中的财务方针、净值表现、财务司帐申诉、利润分拨、
投资组合申诉等内容确切、准确和完好。
§6 审计申诉
财务报表是否经过审计 是
审计认识类型 尺度无保属认识
审计申诉编号 安永华明（2025）审字第 70039362_H75 号
审计申诉标题 审计申诉
国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金
审计申诉收件东说念主
全体基金份额抓有东说念主
咱们审计了国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证
券投资基金的财务报表，包括 2024 年 12 月 31 日的财富
欠债表，2024 年度的利润表、净财富变动表以及预计财务
报表附注。
审计认识 咱们以为，后附的国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起
式证券投资基金的财务报表在统统紧要方面按照企业会
计准则的端正编制，公允反馈了国投瑞银顺和一年如期开
放债券型发起式证券投资基金 2024 年 12 月 31 日的财务
情景以及 2024 年度的策划效果和净财富变动情况。
咱们按照中国注册司帐师审计准则的端正扩充了审计工
作。审计申诉的“注册司帐师对财务报表审计的包袱”部
分进一步推崇了咱们在这些准则下的包袱。按照中国注册
形成审计认识的基础 司帐师做事说念德守则，咱们落寞于国投瑞银顺和一年如期
绽开债券型发起式证券投资基金，并履行了做事说念德方面
的其他包袱。咱们服气，咱们获取的审计凭据是充分、适
当的，为发表审计认识提供了基础。
其他信息 国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
料理层对其他信息负责。其他信息包括年度申诉中涵盖的
信息，但不包括财务报表和咱们的审计申诉。
咱们对财务报表发表的审计认识不涵盖其他信息，咱们也
分歧其他信息发表任何局势的鉴证论断。
结合咱们对财务报表的审计，咱们的包袱是阅读其他信
息，在此过程中，议论其他信息是否与财务报表或咱们在
审计过程中了解到的情况存在紧要不一致或者似乎存在
紧要错报。
基于咱们已扩充的使命，如果咱们细目其他信息存在紧要
错报，咱们应当申诉该事实。在这方面，咱们无任何事项
需要申诉。
料理层负责按照企业司帐准则的端正编制财务报表，使其
终了公允反馈，并假想、扩充和诊疗必要的里面贬抑，以
使财务报表不存在由于作弊或造作导致的紧要错报。
在编制财务报表时，料理层负责评估国投瑞银顺和一年定
料理层和治理层对财务报表
期绽开债券型发起式证券投资基金的抓续策划才气，流露
的包袱
与抓续策划预计的事项（如适用），并诓骗抓续策划假设，
除非计算进行算帐、散伙运营或别无其他现实的摄取。
治理层负责监督国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起
式证券投资基金的财务申诉过程。
咱们的场所是对财务报表全体是否不存在由于作弊或错
误导致的紧要错报获取合理保证，并出具包含审计认识的
审计申诉。合理保证是高水平的保证，但并不可保证按照
审计准则扩充的审计在某一紧要错报存在时总能发现。错
注册司帐师对财务报表审计 报可能由于作弊或造作导致，如果合理预期错报单独或汇
的包袱 总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经
济决策，则通常以为错报是紧要的。
在按照审计准则扩充审计使命的过程中，咱们诓骗做事判
断，并保抓做事怀疑。同期，咱们也扩充以下使命：
（1）识别和评估由于作弊或造作导致的财务报表紧要错
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
报风险，假想和实施审计标准以支吾这些风险，并获取充
分、适应的审计凭据，当作发表审计认识的基础。由于舞
弊可能波及联结、伪造、挑升遗漏、伪善讲述或凌驾于内
部贬抑之上，未能发现由于作弊导致的紧要错报的风险高
于未能发现由于造作导致的紧要错报的风险。
（2）了解与审计预计的里面贬抑，以假想适合的审计程
序，但宗旨并非对里面贬抑的有用性发表认识。
（3）评价料理层选用司帐策略的适合性和作出司帐臆度
及预计流露的合感性。
（4）对料理层使用抓续策划假设的适合性得出论断。同
时，根据获取的审计凭据，就可能导致对国投瑞银顺和一
年如期绽开债券型发起式证券投资基金抓续策划才气产
生紧要疑虑的事项或情况是否存在紧要不细目性得出结
论。如果咱们得出论断以为存在紧要不细目性，审计准则
要求咱们在审计申诉中提请报表使用者看重财务报表中
的预计流露；如果流露不充分，咱们应当发表非无保属意
见。咱们的论断基于铁心审计申诉日可获取的信息。但是，
异日的事项或情况可能导致国投瑞银顺和一年如期绽开
债券型发起式证券投资基金不可抓续策划。
（5）评价财务报表的总体列报（包括流露）、结构和内容，
并评价财务报表是否公允反馈预计交易和事项。
咱们与治理层就计算的审计范围、期间安排和紧要审计发
现等事项进行交流，包括交流咱们在审计中识别出的值得
关心的里面贬抑缺欠。
司帐师事务所的称号 安永华明司帐师事务所（特殊庸碌合伙）
王珊珊
注册司帐师的姓名
邓雯
司帐师事务所的地址 中国 北京
审计申诉日历 2025 年 3 月 28 日
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
§7 年度财务报表
司帐主体：国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金
申诉截止日：2024 年 12 月 31 日
单元：东说念主民币元
本期末 上年度末
财富 附注号
财富：
货币资金 7.4.7.1 1，310，640.26 1，938，851.56
结算备付金 - -
存出保证金 - 5，364.69
交易性金融财富 7.4.7.2 4，608，820，500.55 4，982，968，765.19
其中：股票投资 - -
基金投资 - -
债券投资 4，608，820，500.55 4，982，968，765.19
财富相沿证券投资 - -
贵金属投资 - -
其他投资 - -
繁衍金融财富 7.4.7.3 - -
买入返售金融财富 7.4.7.4 - -
应收算帐款 - -
应收股利 - -
应收申购款 - -
递延所得税财富 - -
其他财富 7.4.7.5 - -
财富系数 4，610，131，140.81 4，984，912，981.44
本期末 上年度末
欠债和净财富 附注号
欠债：
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
短期借款 - -
交易性金融欠债 - -
繁衍金融欠债 7.4.7.3 - -
卖出回购金融财富款 1，491，517，804.67 1，423，445，663.25
应付算帐款 - -
应付赎回款 - -
应付料理东说念主酬谢 787，226.85 905，323.88
应付托管费 262，408.94 301，774.62
应付销售做事费 - -
应付投资参谋人费 - -
应交税费 - -
应付利润 - -
递延所得税欠债 - -
其他欠债 7.4.7.6 287，468.18 319，124.88
欠债算计 1，492，854，908.64 1，424，971，886.63
净财富： - -
实收基金 7.4.7.7 3，010，144，027.77 3，510，162，916.65
未分拨利润 7.4.7.8 107，132，204.40 49，778，178.16
净财富算计 3，117，276，232.17 3，559，941，094.81
欠债和净财富系数 4，610，131，140.81 4，984，912，981.44
注：申诉截止日 2024 年 12 月 31 日，本基金份额净值东说念主民币 1.0356 元，基金份额
总额 3，010，144，027.77 份。
司帐主体：国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金
本申诉期：2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 月 31 日
单元：东说念主民币元
本期 上年度可比期间
项 目 附注号 2024 年 1 月 1 日至 2023 年 1 月 1 日至
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
一、营业总收入 210，045，954.45 176，132，658.11
其中：进款利息收入 7.4.7.9 24，281.93 29，004.37
债券利息收入 - -
财富相沿证券利息收入 - -
买入返售金融财富收入 - -
其他利息收入 - -
其中：股票投资收益 7.4.7.10 - -
基金投资收益 7.4.7.11 - -
债券投资收益 7.4.7.12 142，759，192.38 156，410，463.87
财富相沿证券投资收益 7.4.7.13 - -
贵金属投资收益 7.4.7.14 - -
繁衍器用收益 7.4.7.15 - -
股利收益 7.4.7.16 - -
“-”号填列）
- -
列）
减：二、营业总开销 44，786，942.48 50，507，089.53
其中：卖出回购金融财富开销 31，292，486.95 34，160，386.33
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
三、利润总额（损失总额以“-”
号填列）
减：所得税用度 - -
四、净利润（净损失以“-”号填
列）
五、其他详尽收益的税后净额 - -
六、详尽收益总额 165，259，011.97 125，625，568.58
司帐主体：国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金
本申诉期：2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 月 31 日
单元：东说念主民币元
本期
式样 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 月 31 日
实收基金 未分拨利润 净财富算计
一、上期期末净财富 3，510，162，916.65 49，778，178.16 3，559，941，094.81
二、本期期初净财富 3，510，162，916.65 49，778，178.16 3，559，941，094.81
三、本期增减变动额
-500，018，888.88 57，354，026.24 -442，664，862.64
（减少以“-”号填列）
（一）
、详尽收益总额 - 165，259，011.97 165，259，011.97
（二）
、本期基金份额
交易产生的净财富变
-500，018，888.88 -10，100，381.56 -510，119，270.44
动数（净财富减少以
“-”号填列）
其中：1.基金申购款 - - -
（三）
、本期向基金份
额抓有东说念主分拨利润产
生的净财富变动（净 - -97，804，604.17 -97，804，604.17
资 产 减 少 以 “-” 号 填
列）
四、本期期末净财富 3，010，144，027.77 107，132，204.40 3，117，276，232.17
上年度可比期间
式样 2023 年 1 月 1 日至 2023 年 12 月 31 日
实收基金 未分拨利润 净财富算计
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
一、上期期末净财富 4，610，195，972.20 25，406，925.19 4，635，602，897.39
二、本期期初净财富 4，610，195，972.20 25，406，925.19 4，635，602，897.39
三、本期增减变动额
-1，100，033，055.55 24，371，252.97 -1，075，661，802.58
（减少以“-”号填列）
（一）
、详尽收益总额 - 125，625，568.58 125，625，568.58
（二）
、本期基金份额
交易产生的净财富变
-1，100，033，055.55 -8，630，268.69 -1，108，663，324.24
动数（净财富减少以
“-”号填列）
其中：1.基金申购款 - - -
（三）
、本期向基金份
额抓有东说念主分拨利润产
生的净财富变动（净 - -92，624，046.92 -92，624，046.92
资 产 减 少 以 “-” 号 填
列）
四、本期期末净财富 3，510，162，916.65 49，778，178.16 3，559，941，094.81
报表附注为财务报表的组成部分。
本申诉页码（序号）从 7.1 至 7.4，财务报表由下列负责东说念主签署：
基金料理东说念主负责东说念主：王彦杰，阁下司帐使命负责东说念主：王彦杰，司帐机构负责东说念主：冯伟
国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金（以下简称“本基金”）经中
国证券监督料理委员会（以下简称“中国证监会”）证监许可202286 号《对于准予国投
瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金注册的批复》核准，由国投瑞银基金
料理有限公司依照《中华东说念主民共和国证券投资基金法》和国投瑞银顺和一年如期绽开债
券型发起式证券投资基金基金合同》负责公开召募。本基金为契约型基金，存续期限不
定。本基金初次成立召募不包括认购资金利息共召募 4，610，000，000.00 元，业经普华永
说念中天司帐师事务所（特殊庸碌合伙）普华永说念中天验字（2022）第 0404 号验资申诉
给予考据。经向中国证监会备案，《国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资
基金基金合同》于 2022 年 5 月 31 日看重告成，基金合同告成日的基金份额总额为
基金料理东说念主为国投瑞银基金料理有限公司，基金托管东说念主为中原银行股份有限公司。
本基金为发起式基金，发起资金认购部分为 10，000，000.00 份基金份额，发起资金认
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
购方承诺使用发起资金认购的基金份额抓有期限不少于 3 年。
本基金以一年为一个闭塞期，每个闭塞期为自基金合同告成日（包括基金合同告成
日）或每个绽开期终局之日次日起（包括该日）至一年后的年度对日的前一日止（包括
该日）。自每个闭塞期终局之后第一个使命日起（包括该日）干预绽开期，期间不错办
理申购与赎回业务。每个绽开期不少于 1 个使命日何况最长不跨越 20 个使命日，绽开
期的具体期间以基金料理东说念主届时公告为准。
本基金的投资范围是具有细密流动性的金融器用，包括国内照章刊行上市的债券
（包括国债、央行单据、金融债、企业债、公司债、可分离交易可转债的纯债部分、地
方政府债、次级债、短期融资券、超短期融资券、中期单据)、财富相沿证券、债券回
购、银行进款、同行存单、货币市集器用、国债期货以及法律法例或中国证监会允许基
金投资的其他金融器用（但须稳妥中国证监会的预计端正）。本基金不参与可转债（可
分离交易可转债的纯债部分除外）、可交换债投资，也不进行股票投资。如法律法例或
监管机构以后允许基金投资其他品种，基金料理东说念主在履行适应标准后，不错将其纳入投
资范围。本基金投资于债券财富的比例不低于基金财富的 80%，但在每个绽开期的前 1
个月和后 1 个月以及绽开期期间不受前述投资组合比例的限定。在绽开期内，每个交易
日日终在扣除国债期货合约需交纳的交易保证金后，本基金抓有现款或者到期日在一年
以内的政府债券不低于基金财富净值的 5%；闭塞期内不受上述 5%的限定。但每个交易
日日终在扣除国债期货合约需交纳的交易保证金后，应当保抓不低于交易保证金一倍的
现款。其中，现款不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。如法律法例或中国
证监会变更投资品种的投资比例限定，基金料理东说念主在履行适应标准后，不错诊疗上述投
资品种的投资比例。本基金的事迹相比基准为：中债详尽指数收益率。
本财务报表系按照财政部颁布的《企业司帐准则——基本准则》以偏执后颁布及修
订的具体司帐准则、讲解以及《财富料理家具预计司帐处理端正》和其他预计端正（统
称“企业司帐准则”）编制，同期，在信息流露和估值方面，也参考了中国证监会颁布的
《中国证券监督料理委员会对于证券投资基金估值业务的领导认识》、
《公开召募证券投
资基金信息流露料理办法》、
《证券投资基金信息流露内容与风景准则》第 2 号《年度报
告的内容与风景》、
《证券投资基金信息流露编报国法》第 3 号《司帐报表附注的编制及
流露》、《证券投资基金信息流露 XBRL 模板第 3 号》以及中国
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
证监会和中国证券投资基金业协会颁布的其他预计端正。
本财务报表以本基金抓续策划为基础列报。
本财务报表稳妥企业司帐准则的要求，确切、完好地反馈了本基金于 2024 年 12 月
本基金司帐年度吸收公积年度，即每年 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。
本基金记账本位币和编制本财务报表所吸收的货币均为东说念主民币。除有特别讲明外，
均以东说念主民币元为单元暗意。
金融器用是指形成本基金的金融财富（或欠债），并形成其他单元的金融欠债（或
财富）或权益器用的合同。
（1）金融财富分类
本基金的金融财富于启动证据时根据料理金融财富的业务模式和金融财富的合同
现款流量特征分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融财富、以摊余成本
计量的金融财富；
（2）金融欠债分类
本基金的金融欠债于启动证据时辰类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的
金融欠债、以摊余成本计量的金融欠债。
本基金于成为金融器用合同的一方时证据一项金融财富或金融欠债。
辞别为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融财富和金融欠债，以及不当作
有用套期器用的繁衍器用，按照取得时的公允价值当作启动证据金额，预计的交易用度
在发生时计入当期损益。
辞别为以摊余成本计量的金融财富和金融欠债，按照取得时的公允价值当作启动确
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
认金额，预计交易用度计入其启动证据金额。
对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融财富，吸收公允价值进行后续计
量，统统公允价值变动计入当期损益。
对于以摊余成本计量的金融财富，吸收践诺利率法证据利息收入，其散伙证据、修
改或减值产生的利得或损失，均计入当期损益。
本基金以预期信用损失为基础，对以摊余成本计量的金融财富进行减值处理并证据
损失准备。对于不含紧要融资因素的应收款项，本基金诓骗简化计量方法，按照非凡于
通盘存续期内的预期信用损失金额计量损失准备。除上述吸收简化计量方法除外的金融
财富，本基金在每个估值日评估其信用风险自启动证据后是否已经显贵加多，如果信用
风险自启动证据后未显贵加多，处于第一阶段，本基金按照非凡于异日 12 个月内预期
信用损失的金额计量损失准备，并按照账面余额和践诺利率野心利息收入；如果信用风
险自启动证据后已显贵加多但尚未发生信用减值的，处于第二阶段，本基金按照非凡于
通盘存续期内预期信用损失的金额计量损失准备，并按照账面余额和践诺利率野心利息
收入；如果启动证据后发生信用减值的，处于第三阶段，本基金按照非凡于通盘存续期
内预期信用损失的金额计量损失准备，并按照摊余成本和践诺利率野心利息收入。
本基金在每个估值日评估预计金融器用的信用风险自启动证据后是否已显贵加多。
本基金以单项金融器用或者具有相似信用风险特征的金融器用组合为基础，通过相比金
融器用在估值日发生违约的风险与在启动证据日发生违约的风险，以细目金融器用预计
存续期内发生违约风险的变化情况。
本基金计量金融器用预期信用损失的方法反馈的因素包括：通过评价一系列可能的
放弃而细宗旨无偏概率加权平均金额、货币期间价值，以及在估值日不必付出不必要的
额外成本或长途即可获取的联系往常事项、现时情景以及异日经济情景预测的合理且有
依据的信息。
当对金融财富预期异日现款流量具有不利影响的一项或多项事件发生时，该金融资
产成为已发生信用减值的金融财富。
当本基金不再合理预期好像全部或部分收回金融财富合同现款流量时，本基金径直
减记该金融财富的账面余额。
当收取该金融财富现款流量的合同职权散伙，或该收取金融财富现款流量的职权已
转化，且稳妥金融财富转化的散伙证据条件的，金融财富将散伙证据。
本基金已将金融财富统统权上简直统统的风险和酬谢转化给转入方的，散伙证据该
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金融财富；保留了金融财富统统权上简直统统的风险和酬谢的，不散伙证据该金融财富；
本基金既莫得转化也莫得保留金融财富统统权上简直统统的风险和酬谢的，分别下列情
况处理：捣毁了对该金融财富贬抑的，散伙证据该金融财富并证据产生的财富和欠债；
未捣毁对该金融财富贬抑的，按照其不竭涉入所转化金融财富的进程证据联系金融财富，
并相应证据联系欠债。
对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融欠债（含交易性金融欠债和繁衍
金融欠债），按照公允价值进行后续计量，统统公允价值变动均计入当期损益。对于以
摊余成本计量的金融欠债，吸收践诺利率法，按照摊余成本进行后续计量。如果金融负
债的包袱已履行、覆没或届满，则对金融欠债进行散伙证据。
公允价值，是指市集参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项财富所能收到或
者转化一项欠债所需支付的价钱。本基金以公允价值计量预计财富或欠债，假设出售资
产或者转化欠债的有序交易在预计财富或欠债的主要市集进行；不存在主要市集的，本
基金假设该交易在预计财富或欠债的最有意市集进行。主要市集（或最有意市集）是本
基金在计量日好像干预的交易市集。本基金吸收市集参与者在对该财富或欠债订价时为
终了其经济利益最大化所使用的假设。
在财务报表中以公允价值计量或流露的财富和欠债，根据对公允价值计量全体而言
具有迫切真谛的最低档次输入值，细目所属的公允价值档次：第一档次输入值，在计量
日好像取得的同样财富或欠债在活跃市集上未经诊疗的报价；第二档次输入值，除第一
档次输入值外预计财富或欠债径直或转折可不雅察的输入值；第三档次输入值，预计财富
或欠债的不可不雅察输入值。
每个财富欠债表日，本基金对在财务报表中证据的抓续以公允价值计量的财富和负
债进行再行评估，以细目是否在公允价值计量档次之间发生转化。
本基金抓有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融财富和金融欠债按如
下原则细目公允价值并进行估值：
（1）存在活跃市集的金融器用，按照估值日好像取得的同样财富或欠债在活跃市
场上未经诊疗的报价当作公允价值；估值日无报价且最近交易日后未发生影响公允价值
计量的紧要事件的，应吸收最近交易日的报价细目公允价值。有充足凭据标明估值日或
最近交易日的报价不可确切反馈公允价值的，支吾报价进行诊疗，细目公允价值。
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
与上述投资品种同样，但具有不同特征的，应以同样财富或欠债的公允价值为基础，
并在估值技艺中议论不同特征因素的影响。特征是指对财富出售或使用的限定等，如果
该限定是针对财富抓有者的，那么在估值技艺中不应将该限定当作特征议论。此外，炒股开户基
金料理东说念主不应试虑因大批抓有预计财富或欠债所产生的溢价或折价；
（2）不存在活跃市集的金融器用，应吸收在现时情况下适用何况有破坏可利用数
据和其他信息相沿的估值技艺细目公允价值。吸收估值技艺细目公允价值时，应优先使
用可不雅察输入值，惟有在无法取得预计财富或欠债可不雅察输入值或取得不切实可行的情
况下，才使用不可不雅察输入值；
（3）如有的确凭据标明按上述方法进行估值不可客不雅反馈其公允价值的，基金管
理东说念主可根据具体情况与基金托管东说念主约定后，按最能反馈公允价值的方法估值；
（4）如有新增事项，按国度最新端正估值。
当本基金具有抵销已证据金融财富和金融欠债的法定职权，且该种法定职权当今是
可扩充的，同期本基金计算以净额结算或同期变现该金融财富和退回该金融欠债时，金
融财富和金融欠债以互相抵销后的金额在财富欠债表内列示。除此除外，金融财富和金
融欠债在财富欠债表内分别列示，不予互相抵销。
实收基金为对外刊行的基金份额总额所对应的金额。由于申购和赎回引起的实收基
金变动分别于基金申购证据日及基金赎回证据日证据。上述申购和赎回分别包括基金转
换所引起的转入基金的实收基金加多和转出基金的实收基金减少。
损益平准金包括已终了损益平准金和未终了损益平准金。已终了损益平准金指在申
购、赎回或转化基金份额时，申购、赎回或转化款项中包含的按累计未分拨的已终了收
益/（损失）占净财富比例野心的金额。未终了损益平准金指在申购、赎回或转化基金份
额时，申购、赎回或转化款项中包含的按累计未终了利得/（损失）占净财富比例野心的
金额。损益平准金于基金申购证据日、基金赎回证据日或基金转化转入/转出证据日证据。
未终了损益平准金与已终了损益平准金均在“损益平准金”科目中核算，并于期末全
额转入“未分拨利润/（累计损失）”。
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
（1）对于以摊余成本计量的金融财富，吸收践诺利率法野心的利息扣除在适用情
况下的预计税费后的净额证据利息收入，计入当期损益。科罚时，其科罚价钱扣除预计
交易用度后的净额与账面价值之间的差额证据为投资收益。
（2）对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融财富和金融欠债，预计交
易用度径直计入投资收益。以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融财富为债务工
具投资的，在抓有期间将按票面或合同利率野心的利息收入扣除在适用情况下的预计税
费后的净额计入投资收益，扣除该部分利息后的公允价值变动额计入公允价值变动损益；
除上述之外的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融财富和金融欠债的公允价
值变动形成的应计入当期损益的利得或损失扣除在适用情况下预估的升值税费后的净
额计入公允价值变动损益。科罚时，其科罚价钱与启动证据金额之间的差额扣除预计交
易用度及在适用情况下的预计税费后的净额证据为投资收益。
（3）其他收入在经济利益很可能流入从而导致财富加多或者欠债减少、且经济利
益的流入额好像可靠计量时证据。
本基金的料理东说念主酬谢和托管费等用度按照权责发生制原则，在本基金接受预计做事
的期间计入当期损益。
以摊余成本计量的金融欠债在抓有期间证据的利息开销按践诺利率法野心，践诺利
率法与直线法各别较小的则按直线法野心。
本基金每一基金份额享有同平分拨权。本基金收益以现款局势分拨，但基金份额抓
有东说念主可摄取现款红利或将现款红利按分成除权日的基金份额净值自动转为基金份额进
行再投资。若期末未分拨利润中的未终了部分为正数，包括基金策划行径产生的未终了
损益以及基金份额交易产生的未终了平准金等，则期末可供分拨利润的金额为期末未分
配利润中的已终了部分；若期末未分拨利润的未终了部分为负数，则期末可供分拨利润
的金额为期末未分拨利润，即已终了部分相抵未终了部分后的余额。基金收益分拨后基
金份额净值不可低于面值；即基金收益分拨基准日的基金份额净值减去每单元基金份额
收益分拨金额后不可低于面值。
经宣告的拟分拨基金收益于分成除权日从净财富转出。
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策辞别部是指本基金内同期满足下列条件的组成部分：
（1）该组成部分好像在日常行径中产生收入、发生用度；
（2）好像如期评价该组成部分的策划效果，以决定向其配置资源、评价其事迹；
（3）好像取得该组成部分的财务情景、策划效果和现款流量等联系司帐信息。
如果两个或多个策辞别部具有相似的经济特征，何况满足一定条件的，则合并为一
个策辞别部。
本基金目下以一个策辞别部运作，不需要进行分部申诉的流露。
无。
无。
无。
无。
（1）升值税及附加
根据财政部、国度税务总局财税201636 号文《对于全面推开营业税改征升值税试
点的奉告》的端正，经国务院批准，自 2016 年 5 月 1 日起在寰宇范围内全面推开营业
税改征升值税试点，金融业纳入试点范围，由交纳营业税改为交纳升值税。对质券投资
基金（闭塞式证券投资基金，绽开式证券投资基金）料理东说念主诓骗基金买卖股票、债券的
转让收入免征升值税；国债、地方政府债利息收入以及金融同行往复利息收入免征升值
税；进款利息收入不征收升值税。
根据财政部、国度税务总局财税201646 号文《对于进一步明确全面推开营改增试
点金融业联系策略的奉告》的端正，金融机构开展的质押式买入返售金融商品业务及抓
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
有策略性金融债券取得的利息收入属于金融同行往复利息收入。
根据财政部、国度税务总局财税201670 号文《对于金融机构同行往复等升值税政
策的补充奉告》的端正，金融机构开展的买断式买入返售金融商品业务、同行进款、同
业存单以及抓有金融债券取得的利息收入属于金融同行往复利息收入。
根据财政部、国度税务总局财税2016140 号文《对于明确金融 房地产开发 西宾
赞成做事等升值税策略的奉告》的端正，本基金运营过程中发生的升值税应税行动，以
本基金的基金料理东说念主为升值税征税东说念主。
根据财政部、国度税务总局财税201756 号文《对于资管家具升值税联系问题的通
知》的端正，证券投资基金的基金料理东说念主运营证券投资基金过程中发生的升值税应税行
为，暂适用约略计税方法，按照 3%的征收率交纳升值税。对质券投资基金在 2018 年 1
月 1 日前运营过程中发生的升值税应税行动，未交纳升值税的，不再交纳；已交纳升值
税的，已征税额从证券投资基金的基金料理东说念主以后月份的升值税应征税额中抵减。升值
税应税行动的销售额根据财政部、国度税务总局财税201790 号文《对于租入固定财富
进项税额抵扣等升值税策略的奉告》的端正细目。
升值税附加税包括城市诊疗斥地税、西宾费附加和地方西宾附加，以践诺交纳的增
值税税额为计税依据，分别按 7%、3%和 2%的比例交纳城市诊疗斥地税、西宾费附加
和地方西宾附加。
（2）企业所得税
根据财政部、国度税务总局财税200478 号文《对于证券投资基金税收策略的奉告》
的端正，自 2004 年 1 月 1 日起，对质券投资基金（闭塞式证券投资基金，绽开式证券
投资基金）料理东说念主诓骗基金买卖股票、债券的差价收入，不竭免征企业所得税。
根据财政部、国度税务总局财税20081 号文《对于企业所得税些许优惠策略的通
知》的端正，对质券投资基金从证券市齐集取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收
入，股权的股息、红利收入，债券的利息收入偏执他收入，暂不征收企业所得税。
（3）个东说念主所得税
根据财政部、国度税务总局财税2008132 号文《财政部、国度税务总局对于储蓄
进款利息所得联系个东说念主所得税策略的奉告》的端正，自 2008 年 10 月 9 日起，对储蓄存
款利息所得暂免征收个东说念主所得税。
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单元：东说念主民币元
本期末 上年度末
式样
活期进款 1，310，640.26 1，938，851.56
就是：本金 1，310，271.73 1，938，611.03
加：应计利息 368.53 240.53
如期进款 - -
就是：本金 - -
加：应计利息 - -
其中：进款期限 1 个月以内 - -
进款期限 1-3 个月 - -
进款期限 3 个月以上 - -
其他进款 - -
就是：本金 - -
加：应计利息 - -
算计 1，310，640.26 1，938，851.56
单元：东说念主民币元
本期末
式样
应计利息 公允价值变
成本 公允价值
动
股票 - - - -
贵金属投资-金交所 -
- - -
黄金合约
交易所市集 - - - -
债券
银行间市集 4，475，534，703.0 62，262，500.55 4，608，820，500. 71，023，296.9
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算计
财富相沿证券 - - - -
基金 - - - -
其他 - - - -
算计
上年度末
式样
应计利息 公允价值变
成本 公允价值
动
股票 - - - -
贵金属投资-金交所 -
- - -
黄金合约
交易所市集 - - - -
银行间市集 3，760，816.83
债券 7 19
算计 3，760，816.83
财富相沿证券 - - - -
基金 - - - -
其他 - - - -
算计 3，760，816.83
无。
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
无。
无。
无。
单元：东说念主民币元
本期末 上年度末
式样
应付券商交易单元保证金 - -
应付赎回费 - -
应付证券出借违约金 - -
应付交易用度 102，468.18 99，124.88
其中：交易所市集 - -
银行间市集 102，468.18 99，124.88
应付利息 - -
信息流露费 120，000.00 120，000.00
审计用度 65，000.00 100，000.00
算计 287，468.18 319，124.88
金额单元：东说念主民币元
本期
式样 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 月 31 日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 3，510，162，916.65 3，510，162，916.65
本期申购 - -
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本期赎回（以“-”号填列） -500，018，888.88 -500，018，888.88
本期末 3，010，144，027.77 3，010，144，027.77
注：本基金申购包含红利再投及基金转入的份额及金额；赎回包含基金转出的份额
及金额。
单元：东说念主民币元
式样 已终了部分 未终了部分 未分拨利润算计
上年度末 46，664，411.51 3，113，766.65 49，778，178.16
本期期初 46，664，411.51 3，113，766.65 49，778，178.16
本期利润 97，996，531.83 67，262，480.14 165，259，011.97
本期基金份额交易产生
-6，347，499.97 -3，752，881.59 -10，100，381.56
的变动数
其中：基金申购款 - - -
基金赎回款 -6，347，499.97 -3，752，881.59 -10，100，381.56
本期已分拨利润 -97，804，604.17 - -97，804，604.17
本期末 40，508，839.20 66，623，365.20 107，132，204.40
单元：东说念主民币元
本期 上年度可比期间
式样 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 2023 年 1 月 1 日至 2023
活期进款利息收入 24，281.19 28，964.17
如期进款利息收入 - -
其他进款利息收入 - -
结算备付金利息收入 - -
其他 0.74 40.20
算计 24，281.93 29，004.37
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无。
无。
单元：东说念主民币元
本期 上年度可比期间
式样 2024年1月1日至2024年 2023年1月1日至2023年
债券投资收益——利息收入 135，429，903.15 170，869，167.05
债券投资收益——买卖债券（债转股及
债券到期兑付）差价收入
债券投资收益——赎回差价收入 - -
债券投资收益——申购差价收入 - -
算计 142，759，192.38 156，410，463.87
单元：东说念主民币元
本期 上年度可比期间
式样 2024年1月1日至2024年 2023年1月1日至2023年
卖出债券（债转股及债券到期兑付）
成交总额
减：卖出债券（债转股及债券到期兑
付）成本总额
减：应计利息总额 43，089，917.84 36，850，360.63
减：交易用度 48，425.00 26，600.00
买卖债券差价收入 7，329，289.23 -14，458，703.18
无。
无。
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无。
无。
单元：东说念主民币元
本期 上年度可比期间
式样称号 2024年1月1日至2024年12月 2023年1月1日至2023年12月
——股票投资 - -
——债券投资 67，262，480.14 19，693，189.87
——财富相沿证券投资 - -
——基金投资 - -
——贵金属投资 - -
——其他 - -
——权证投资 - -
减：应税金融商品公允价值
变动产生的预估升值税 - -
算计 67，262，480.14 19，693，189.87
无。
无。
单元：东说念主民币元
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
本期 上年度可比期间
式样 2024年1月1日至2024年12 2023年1月1日至2023年12月31
月31日 日
审计用度 65，000.00 100，000.00
信息流露费 120，000.00 120，000.00
银行间账户诊疗费 36，000.00 25，500.00
其他 1，200.00 500.00
算计 222，200.00 246，000.00
无。
日后事项。
关联方称号 与本基金的关系
基金料理东说念主、注册登记机构、基金
国投瑞银基金料理有限公司（“国投瑞银基金”）
销售机构
中原银行股份有限公司（“中原银行”） 基金托管东说念主
瑞士银行股份有限公司 （“UBS AG”） 基金料理东说念主的鼓吹
国投泰康相信有限公司（“国投泰康相信”） 基金料理东说念主的鼓吹
国投瑞银本钱料理有限公司（“国投瑞银本钱”） 基金料理东说念主的子公司
与基金料理东说念主受吞并践诺贬抑的
国投证券股份有限公司（“国投证券”）
公司
注：以下关联交易均在平素业务范围内按一般贸易条件缔结。
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
无。
无。
金额单元：东说念主民币元
本期 上年度可比期间
日 日
关联方称号
占当期债 占当期债
成交金额 券成交总 成交金额 券成交总
额的比例 额的比例
国投证券 - - 50，097，280.00 100.00%
无。
无。
单元：东说念主民币元
本期 上年度可比期间
式样 2024年1月1日至2024年 2023年1月1日至2023年
当期发生的基金应支付的料理费 9，954，191.67 12，075，527.45
其中：应支付销售机构的客户维
护费
应支付基金料理东说念主的净管 9，909，986.18 11，842，190.91
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
理费
注：本基金的料理费按前一日基金财富净值的 0.30%年费率计提。料理费的野心方
法如下：
H＝E×0.30%÷当年天数
H 为逐日应计提的基金料理费
E 为前一日的基金财富净值
基金料理费逐日计提，逐日累计至每月月末，按月支付，经基金料理东说念主与基金托管
东说念主查对一致后，基金料理东说念主于次月首日起 5 个使命日内向基金托管东说念主发送划付指示，由
基金托管东说念主于次月首日起 5 个使命日内从基金财产中一次性支付给基金料理东说念主。若遇法
定节沐日、休息日或不可抗力甚至无法按时支付的，顺延至最近可支付日支付。
单元：东说念主民币元
本期 上年度可比期间
式样 2024年1月1日至2024年 2023年1月1日至2023年
当期发生的基金应支付的托管费 3，318，063.86 4，025，175.75
注：本基金的托管费按前一日基金财富净值的 0.10%年费率计提。托管费的野心方
法如下：
H＝E×0.10%÷当年天数
H 为逐日应计提的基金托管费
E 为前一日的基金财富净值
基金托管费逐日计提，逐日累计至每月月末，按月支付，经基金料理东说念主与基金托管
东说念主查对一致后，基金料理东说念主于次月首日起 5 个使命日内向基金托管东说念主发送划付指示，由
基金托管东说念主于次月首日起 5 个使命日内从基金财产中一次性支付给基金托管东说念主。若遇法
定节沐日、休息日或不可抗力甚至无法按时支付的，顺延至最近可支付日支付。
无。
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
无。
况
无。
份额单元：份
本期 上年度可比期间
式样 2024年1月1日至2024年12 2023年1月1日至2023年12
月31日 月31日
申诉期初抓有的基金份额 10，002，361.11 10，002，361.11
申诉期间申购/买入总份额 - -
申诉期间因拆分变动份额 - -
减：申诉期间赎回/卖出总份
- -
额
申诉期末抓有的基金份额 10，002，361.11 10，002，361.11
申诉期末抓有的基金份额
占基金总份额比例
注：投资预计费率稳妥基金合同和招募讲明书等法律文献的约定。
份额单元：份
本期末 上年度末
抓有的基金 抓有的基金
关联方称号
份额占基金 份额占基金
抓有的基金份额 抓有的基金份额
总份额的比 总份额的比
例 例
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
中原银行 3，000，141，666.66 99.67% 3，000，141，666.66 85.47%
注：投资预计费率稳妥基金合同和招募讲明书等法律文献的约定。
单元：东说念主民币元
本期 上年度可比期间
关联方称号
日 日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中原银行 1，310，640.26 24，281.19 1，938，851.56 28，964.17
注：本基金的上述银行进款由基金托管东说念主中原银行看护，按银行同行利率或约定利
率计息。
无。
无。
单元：东说念主民币元
除息日 每 10 份
再投资形
序 权益登 基金份 现款局势 利润分拨
式披发总 备注
号 记日 额分成 披发总额 算计
场 场 额
数
内 外
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
算计 0.300 - -
.17 .17
无。
无。
铁心本申诉期末 2024 年 12 月 31 日止，本基金从事银行间市集债券正回购交易形
成的卖出回购证券款余额为 1，491，517，804.67 元，是以如下债券当作质押：
金额单元：东说念主民币元
期末估值
债券代码 债券称号 回购到期日 数目（张） 期末估值总额
单价
小微债 01 0
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
小微债 02
小微债 02
债 02
算计 15，968，000. 1，682，096，294.1
无。
无。
本基金为债券型基金，风险与预期收益高于货币市集基金，低于羼杂型基金和股票
型基金。本基金的投资范围是具有细密流动性的金融器用，包括国内照章刊行上市的债
券（包括国债、央行单据、金融债、企业债、公司债、可分离交易可转债的纯债部分、
地方政府债、次级债、短期融资券、超短期融资券、中期单据）、财富相沿证券、债券
回购、银行进款、同行存单、货币市集器用、国债期货以及法律法例或中国证监会允许
基金投资的其他金融器用（但须稳妥中国证监会的预计端正）。本基金不参与可转债（可
分离交易可转债的纯债部分除外）、可交换债投资，也不进行股票投资。如法律法例或
监管机构以后允许基金投资其他品种，基金料理东说念主在履行适应标准后，不错将其纳入投
资范围。本基金在日常策划行径中濒临的与这些金融器用预计的风险主要包括信用风险、
流动性风险及市集风险。本基金料理东说念主制定了策略和标准来识别及分析这些风险，并设
定适应的风险名额及里面贬抑历程，通过可靠的料理及信息系统抓续监控上述各类风险。
本基金的基金料理东说念主从事风险料理的主要场所是通过贬抑上述风险，使本基金在风
险和收益之间取得最好的平衡以终了“风险和收益相匹配”的风险收益场所。本基金料理
东说念主袭取全面风险贬抑的理念，将风险料理融入业务中，使风险贬抑与投资业务细腻结合，
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在董事会专科委员会监督料理下，建立了由督察长、合规与风险贬抑委员会、法律合规
部、风险料理部、预计职能部门和业务部门组成的立局势风险料理架构体系。
信用风险是指基金在交易过程中因交易敌手未履行合约包袱，或者基金所投资证券
之刊行东说念主出现违约、拒却支付到期本息等情况，导致基金财富损结怨收益变化的风险。
本公司在交易前对交易敌手的资信情景进行了充分的评估。本基金的银行进款存放
在基金料理东说念主制定的银行可投资名单内的已进行充分里面研究的信用等第较高的贸易
银行，因而与银行进款预计的信用风险不紧要。本基金在交易所进行的交易均与中国证
券登记结算有限包袱公司为交易敌手完成证券交收和款项算帐，因此违约风险发生的可
能性很小；在银行间同行市集进行交易前均对交易敌手进行信用评估并对质券交割款式
进行限定以贬抑相应的信用风险。
本基金的基金料理东说念主建立了信用风险料理历程，通过对投资品种信用等第评估来控
制证券刊行东说念主的信用风险，信用等第评估以里面信用评级为主，外部信用评级为辅。内
部债券信用评级主要考核刊行东说念主的策划风险、财务风险和流动性风险，以及信用家具的
条件和担保东说念主的情况等。此外，本基金的基金料理东说念主根据信用家具的里面评级，通过对
单只信用家具投资占净财富的比例及占刊行量的比例进行贬抑，通过漫步化投资以漫步
信用风险。
本基金债券投资的信用评级情况按《中国东说念主民银行信用评级料理领导认识》设定的
尺度统计及汇总。
于本申诉期末，本基金抓有的除国债、央行单据、策略性金融债除外的债券和财富
相沿证券占净财富的比例为 86.72%（上年度末：104.74%）。
无。
无。
单元：东说念主民币元
本期末 上年度末
短期信用评级
A-1 - -
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A-1 以下 - -
未评级 596，248，461.64 -
算计 596，248，461.64 -
单元：东说念主民币元
本期末 上年度末
永久信用评级
AAA 2，107，070，604.39 3，728，571，446.50
AAA 以下 - -
未评级 1，905，501，434.52 1，254，397，318.69
算计 4，012，572，038.91 4，982，968，765.19
注：1、评级取自第三方评级机构的债项评级。
无。
无。
流动性风险是指基金料理东说念主未能以合理价钱实时变现基金财富以支付投资者赎回
款项的风险。本基金的流动性风险一方面来自于基金份额抓有东说念主要求赎回的基金财富超
出基金抓有的现款类财富鸿沟，另一方面来自于基金抓有的投资品种交易不活跃而带来
的变现费事或不不错合理的价钱变现。
本基金的基金料理东说念主在基金运作过程中严格按照《公开召募证券投资基金运作料理
办法》及《公开召募绽开式证券投资基金流动性风险料理端正》等联系法例的要求建立
健全绽开式基金流动性风险料理的里面贬抑体系，审慎评估各类财富的流动性，针对性
制定流动性风险料理次第，对本基金组合股产的流动性风险进行料理。本基金的基金管
理东说念主吸收监控基金组合股产抓仓集合度方针、逆回购交易的到期日与交易敌手的集合度、
流动性受限财富比例、基金组合股产中 7 个使命日可变现财富的可变现价值以及压力测
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试等款式肃肃流动性风险，并于绽开日对本基金的申购赎回情况进行监控，保抓基金投
资组合中的可用现款头寸与之相匹配，确保本基金财富的变现才气与投资者赎回需求的
匹配与平衡。本基金的基金料理东说念主在基金合同中假想了大批赎回条件，约定在相等情况
下赎回央求的处理款式，贬抑因绽开申购赎回模式带来的流动性风险，有用保险基金抓
有东说念主利益。于本申诉期末，本基金组合股产中 7 个使命日可变现财富的账面价值跨越经
证据确当日净赎回金额。
本基金主要投资于上市交易的证券，除在本申诉“期末本基金抓有的通顺受限证券”
章节中列示的部分基金财富通顺暂时受限定外，其余均能实时变现。此外，本基金可通
过卖出回购金融财富款式借入短期资金支吾流动性需求。除本申诉“期末债券正回购交
易中当作典质的债券”章节中列示的卖出回购金融财富款余额将在 1 个月内到期且计息
外，本基金于财富欠债表日所抓有的金融欠债的合约约定剩余到期日均为一年以内且一
般不计息，可赎回基金份额净值无固定到期日且不计息，因此账面余额一般即为未折现
的合约到期现款流量。本申诉期内，本基金未发生紧要流动性风险事件。
市集风险是指基金所抓金融器用的公允价值或异日现款流量因所处市集各类价钱
因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价钱风险。
利率风险是指金融器用的公允价值或异日现款流量受市集利率变动而发生波动的
风险。利率敏锐性金融器用均濒临由于市集利率上涨而导致公允价值下落的风险，其中
浮动利率类金融器用还濒临每个付息期间终局根据市集利率再行订价时对于异日现款
流影响的风险。
本基金的基金料理东说念主扩充纯的确利率料理策略，鉴戒瑞银大师财富料理公司外洋管
理陶冶，结合自主开发的估值系统料理利率风险，通过收益率利差分析、静态利差分析
和期权诊疗利差平分析，野心组合证券的修正久期、利差久期、有用久期和有用凸性的
风险贬抑方针，追踪诊疗投资组合的久期和凸性等利率风险量度方针，贬抑组合的利率
风险。当预期债券市集利率下落时，加大固定利率证券的配置比例；当预期债券市集利
率上涨时，加大浮息证券的配置比例。通过改变浮息和固息证券的配置比例，贬抑证券
投资组合的久期，肃肃利率风险。
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单元：东说念主民币元
本期末
财富
货币资金 1，310，640.26 - - - 1，310，640.26
结算备付金 - - - - -
存出保证金 - - - - -
交易性金融财富 1，664，146，622.74 2，168，413，645.16 776，260，232.65 - 4，608，820，500.55
繁衍金融财富 - - - - -
买入返售金融财富 - - - - -
应收算帐款 - - - - -
应收股利 - - - - -
应收申购款 - - - - -
递延所得税财富 - - - - -
其他财富 - - - - -
财富系数 1，665，457，263.00 2，168，413，645.16 776，260，232.65 - 4，610，131，140.81
欠债
卖出回购金融财富
款
应付算帐款 - - - - -
应付赎回款 - - - - -
应付料理东说念主酬谢 - - - 787，226.85 787，226.85
应付托管费 - - - 262，408.94 262，408.94
应付销售做事费 - - - - -
应交税费 - - - - -
应付利润 - - - - -
其他欠债 - - - 287，468.18 287，468.18
欠债系数 1，491，517，804.67 - - 1，337，103.97 1，492，854，908.64
利率敏锐度缺口 173，939，458.33 2，168，413，645.16 776，260，232.65 -1，337，103.97 3，117，276，232.17
上年度末
财富
货币资金 1，938，851.56 - - - 1，938，851.56
结算备付金 - - - - -
存出保证金 5，364.69 - - - 5，364.69
交易性金融财富 1，172，239，730.06 3，705，158，133.49 105，570，901.64 - 4，982，968，765.19
繁衍金融财富 - - - - -
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买入返售金融财富 - - - - -
应收算帐款 - - - - -
应收股利 - - - - -
应收申购款 - - - - -
递延所得税财富 - - - - -
其他财富 - - - - -
财富系数 1，174，183，946.31 3，705，158，133.49 105，570，901.64 - 4，984，912，981.44
欠债
卖出回购金融财富
款
应付算帐款 - - - - -
应付赎回款 - - - - -
应付料理东说念主酬谢 - - - 905，323.88 905，323.88
应付托管费 - - - 301，774.62 301，774.62
应付销售做事费 - - - - -
应交税费 - - - - -
应付利润 - - - - -
其他欠债 - - - 319，124.88 319，124.88
欠债系数 1，423，445，663.25 - - 1，526，223.38 1，424，971，886.63
利率敏锐度缺口 -249，261，716.94 3，705，158，133.49 105，570，901.64 -1，526，223.38 3，559，941，094.81
注：表中所示为本基金财富及欠债的账面价值，并按照合约端正的利率再行订价日
或到期日孰早者给予分类。
假设 除市集利率除外的其他市集变量保抓不变
对财富欠债表日基金财富净值的
影响金额（单元：东说念主民币元）
预计风险变量的变动
本期末 上年度末
分析 2024 年 12 月 31 日 2023 年 12 月 31 日
市集利率下落 25 个基
点
市集利率上涨 25 个基
-33，986，637.57 -19，972，323.39
点
外汇风险是指金融器用的公允价值或异日现款流量因外汇汇率变动而发生波动的
风险。本基金的统统财富及欠债以东说念主民币计价，因此无紧要外汇风险。
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其他价钱风险是指基金所抓金融器用的公允价值或异日现款流量因除市集利率和
外汇汇率除外的市集价钱因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上
市或银行间同行市集交易的证券，所濒临的其他价钱风险源流于单个证券刊行主体自己
策划情况或特殊事项的影响，也可能源流于证券市集全体波动的影响。
本基金的基金料理东说念主在构建和料理投资组合的过程中，吸收“从上至下”的策略，通
过对宏不雅经济情况及策略的分析，结合证券市集运行情况，作念出财富配置及组合构建的
决定；通过对单个证券的定性分析及定量分析，摄取稳妥基金合同约定范围的投资品种
进行投资。本基金的基金料理东说念主如期结合宏不雅及微不雅环境的变化，对投资策略、财富配
置、投资组合进行修正，通过投资组合的漫步化等款式，来主动支吾可能发生的其他价
格风险。
此外，本基金的基金料理东说念主逐日对本基金所抓有的证券价钱实施监控，如期诓骗多
种定量方法对基金进行风险度量，包括 VaR(Value at Risk)方针等来测试本基金濒临的潜
在价钱风险，实时对风险进行追踪和贬抑。
金额单元：东说念主民币元
本期末 上年度末
占基
占基金
式样 金资
财富净
公允价值 公允价值 产净
值比例
值比
（%）
例（%）
交易性金融财富－股票投资 - - - -
交易性金融财富—基金投资 - - - -
交易性金融财富－债券投资 147.85 139.97
交易性金融财富－贵金属投
- - - -
资
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繁衍金融财富－权证投资 - - - -
其他 - - - -
算计 147.85 139.97
公允价值计量放弃所属的档次，由对公允价值计量全体而言具有迫切真谛的输入值
所属的最低档次决定：第一档次：同样财富或欠债在活跃市集上未经诊疗的报价；第二
档次：除第一档次输入值外预计财富或欠债径直或转折可不雅察的输入值；第三档次：相
关财富或欠债的不可不雅察输入值。
单元：东说念主民币元
公允价值计量放弃所属的 本期末 上年度末
档次 2024 年 12 月 31 日 2023 年 12 月 31 日
第一档次 - -
第二档次 4，608，820，500.55 4，982，968，765.19
第三档次 - -
算计 4，608，820，500.55 4，982，968，765.19
本基金诊疗公允价值计量档次转化时点的预计司帐策略在前后各司帐期间保抓一
致。
对于公开市集交易的证券，若出现紧要事项、新发未上市等原因导致不存在活跃市
场未经诊疗的报价，本基金不会于此期间将预计证券的公允价值列入第一档次，并根据
估值诊疗中吸收的对公允价值计量全体而言具有迫切真谛的输入值所属的最低档次，确
定预计投资的公允价值应属第二档次或第三档次。
无。
无。
本基金本申诉期末及上年度末均未抓有非抓续的以公允价值计量的金融器用。
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本基金抓有的不以公允价值计量的金融器用为以摊余成本计量的金融财富和金融
欠债，这些金融器用因其剩余期限较短，是以其账面价值与公允价值相若。
铁心财富欠债表日本基金无需要讲明的其他迫切事项。
§8 投资组合申诉
金额单元：东说念主民币元
占基金总财富的比例
序号 式样 金额
（%）
其中：股票 - -
其中：债券 4，608，820，500.55 99.97
财富相沿证券 - -
其中：买断式回购的买
- -
入返售金融财富
银行进款和结算备付金
算计
注：1、本基金本申诉期末未抓有通过港股通交易机制投资的港股。
无。
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无。
无。
无。
无。
无。
金额单元：东说念主民币元
占基金财富净
序号 债券品种 公允价值
值比例(％)
其中：策略性金融债 1，799，145，203.26 57.72
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金额单元：东说念主民币元
占基金财富
序号 债券代码 债券称号 数目(张) 公允价值 净值比例
(％)
CD128
小微债
无。
无。
无。
根据基金合同端正，本基金不参与股指期货交易。
为更好地终了投资场所，本基金在看重风险料理的前提下，以套期保值为宗旨，适
度诓骗国债期货。本基金利用国债期货流动性好、交易成本低和杠杆操作等特色，栽植
投资组合的运作效力。
无。
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国度金融监督料理总局北京监管局的处罚。吉祥银行股份有限公司在申诉编制前一年内
受到国度金融监督料理总局的处罚。上海银行股份有限公司在申诉编制前一年内受到国
家金融监督料理总局上海监管局的处罚。交通银行股份有限公司在申诉编制前一年内受
到国度金融监督料理总局的处罚。本基金对上述证券的投资决策标准稳妥预计法例及公
司轨制的要求。基金料理东说念主以为，上述事件有意于上述公司加强里面料理，上述公司当
前总体分娩策划和财务情景保抓平安，事件对上述公司策划行径未产生践诺性影响，不
改变上述公司基本面。除上述主体外，基金料理东说念主未发现本基金投资的前十名证券刊行
主体存在本期被监管部门立案走访，或在申诉编制日前一年受到公开责备、处罚的情形。
无。
无。
无。
由于四舍五入的原因，分项之和与算计项之间可能存在尾差。
§9 基金份额抓有东说念主信息
份额单元：份
抓有东说念主结构
户均抓有的
抓有东说念主户数(户) 机构投资者 个东说念主投资者
基金份额
抓有份额 占总份 抓有份额 占总份
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额比例 额比例
占基金总份额比
式样 抓有份额总额（份）
例
基金料理东说念主统统从业东说念主员
抓有本基金
式样 抓有基金份额总量的数目区间（万份）
本公司高等料理东说念主员、基金投
资和研究部门负责东说念主抓有本开 0
放式基金
本基金基金司理抓有本绽开式
基金
抓有份额总 抓 有 份 发起份额总 发 起 份 发起份额
数 额占基 数 额 占 基 承诺抓有
式样 期限
金总份 金总份
额比例 额比例
基金料理东说念主固有资金 10，002，361.1 0.33% 10，000，000.0 0.33% 自本基金
起三年
基金料理东说念主高等料理东说念主员 - - - - -
基金司理等东说念主员 - - - - -
基金料理东说念主鼓吹 - - - - -
其他 - - - - -
算计 10，002，361.1 0.33% 10，000，000.0 0.33% -
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§10 绽开式基金份额变动
单元：份
基金合同告成日(2022 年 5 月 31 日)基金份额总额 4，610，195，972.20
本申诉期期初基金份额总额 3，510，162，916.65
本申诉期基金总申购份额 -
减：本申诉期基金总赎回份额 500，018，888.88
本申诉期基金拆分变动份额 -
本申诉期期末基金份额总额 3，010，144，027.77
§11 紧要事件揭示
申诉期内无基金份额抓有东说念主大会决议。
申诉期内，基金料理东说念主的紧要东说念主事变动如下：
本申诉期内，中原银行股份有限公司 2024 年 11 月 15 日聘请刘淑芳为中原银行资
产托管部副总司理。
本申诉期内无波及对公司运营料理及基金运作产生紧要影响的，与本基金料理东说念主、
基金财产预计的诉讼。
本申诉期内，无波及基金财产、基金托管业务的诉讼。
本申诉期内基金投资策略未发生变化。
本申诉期内，为本基金提供审计做事的机构由普华永说念中天司帐师事务所（特殊普
通合伙）变更为安永华明司帐师事务所（特殊庸碌合伙）。本申诉期支付给安永华明会
计师事务所（特殊庸碌合伙）的酬谢为 65，000.00 元东说念主民币。铁心本申诉期末，该事务
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
所已向本基金提供 1 年的审计做事。
申诉期内基金料理东说念主偏执高等料理东说念主员未受监管部门巡视或处罚。
本申诉期内，托管东说念主偏执高等料理东说念主员未受巡视或处罚等情况。
金额单元：东说念主民币元
股票交易 应支付该券商的佣金
交易 占当期 占当期
券商称号 单元 股票成 佣金总 备注
成交金额 佣金
数目 交总额 量的比
的比例 例
华西证券 1 - - - - -
国投证券 1 - - - - -
注：1、根据《公开召募证券投资基金证券交易用度料理端正》，公司制定了相应的
里面料理端正，明确了证券公司提供证券交易及研究做事的准入尺度及标准，主要包括
财务情景、策划行动情景、合规风控才气、交易才气及研究做事才气，对于拟新增融合
的证券公司，由交易部发起准入历程并融合签署证券交易做事契约；在交易佣金分拨方
面，公司建立了研究做事评价与佣金分拨的业务拒绝机制，由投研部门每季度对质券公
司的研究做事进行评价并提交合规审核，评分放弃当作交易部进行交易佣金分拨的参考
依据，最终的交易佣金分拨有推敲应经公司里面审批，确保与研究做事评分放弃基本匹配。
法定流露日
序号 公告事项 法定流露款式
期
证券时报，中国证监
国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起
式证券投资基金分成公告
站
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资者实时提供或更新身份信息及投资者 报，中国证券报，证
适应性信息的公告 券日报，中国证监会
基金电子流露网站
证券时报，中国证监
国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起
式证券投资基金分成公告
站
国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起 证券时报，中国证监
业务的公告 站
上海证券报，证券时
国投瑞银基金料理有限公司对于基金行 报，中国证券报，证
业高等料理东说念主员变更公告 券日报，中国证监会
基金电子流露网站
证券时报，中国证监
国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起
式证券投资基金分成公告
站
证券时报，中国证监
国投瑞银基金料理有限公司对于旗下部
分基金改聘司帐师事务所的公告
站
上海证券报，证券时
国投瑞银基金料理有限公司对于上海分 报，中国证券报，证
公司刊出的公告 券日报，中国证监会
基金电子流露网站
§12 影响投资者决策的其他迫切信息
申诉期末抓有基金
申诉期内抓有基金份额变化情况
投资 情况
者类 抓有基金份额比
份额
别 序号 例 达 到 或 者 超 过 期初份额 申购份额 赎回份额 抓有份额
占比
机构 1 0.00 0.00
家具独有风险
投资者应关心本基金单一投资者抓有份额比例过高时，可能出现以下风险：
单一投资者大额赎回时易触发本基金大批赎回的条件，中小投资者可能濒临小额赎回央求
也需要减速支付赎回款项的风险。
单一投资者大额赎回时，基金料理东说念主进行基金财产变现可能会对基金财富净值变成较大波
动；单一投资者大额赎回时，相应的赎回费归入基金财富以及赎回时的份额净值的精度问
题均可能引起基金份额净值出现较大波动。
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国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金 2024 年年度申诉
单一投资者大额赎回后，可能使基金财富净值显贵裁减，从而使基金在拟参与银行间市集
交易等投资时受到限定，导致基金投资策略难以终了。
根据本基金基金合同的约定，基金合同告成之日起满三年后的对应日，若基金财富鸿沟低
于 2 亿元，基金合同将散伙，并根据基金合同的约定进行基金财产算帐。单一投资者大额
赎回后，可能变成基金财富净值大幅缩减而径直导致触发本基金合同约定的散伙及算帐条
款，对本基金的不竭存续产生较大影响。
由于单一机构投资者所抓有的基金份额占相比高，在召开抓有东说念主大会并对紧要事项进行投
票表决时，单一机构投资者将领有高的投票权重。
无。
中国证监会准予国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金召募注册
的文献
《国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金基金合同》
《国投瑞银顺和一年如期绽开债券型发起式证券投资基金托管契约》
国投瑞银基金料理有限公司营业派司、公司国法及基金料理东说念主业务经历批件
其他在中国证监会指定前言上公开流露的基金份额净值公告、如期申诉及临时公告
中国广东省深圳市福田区福华一起 119 号安信金融大厦 18 楼
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国投瑞银基金料理有限公司
二〇二五年三月二十九日
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